По итогам прошлой пятницы фондовые индексы закрылись хорошим ростом. S&P 500 вырос на 0,42%, а Nasdaq 100 подскочил на 0,29%. Промышленный Dow Jones укрепился на 0,29%.

Сегодня на фондовых площадках падение оказалось особенно болезненным для Азии. Индекс MSCI Asia Pacific снизился на 1,6 процента, южнокорейский Kospi обвалился на 7 процентов. В центре внимания вновь оказался технологический сектор: акции SK Hynix рухнули на 12 процентов. Фьючерсы на Nasdaq 100 снизились на 1,1 процента, европейские акции готовятся открыться падением примерно на 1 процент.

Рынки вступают в решающую неделю, наложившуюся на новый виток эскалации на Ближнем Востоке, и инвесторам предстоит одновременно переварить сразу три крупных сюжета: старт сезона отчётности, данные по инфляции в США и первое выступление председателя ФРС Кевина Уорша перед Конгрессом. В Nomura International Wealth Management считают, что июль будет нестабильным месяцем для фондового рынка, особенно из-за инфляции и опасений по поводу повышения процентных ставок. Возобновление боевых действий в Иране лишь усугубляет ситуацию.

Именно возобновление боевых действий и стало спусковым крючком для сегодняшней распродажи. В воскресенье американские военные нанесли новый удар по Ирану, направленный на дальнейшее ослабление способности страны атаковать гражданские суда в Ормузском проливе, сообщило Центральное командование США. Это уже четвертый раунд ударов, и он последовал за атаками иранских беспилотников и ракет по союзникам США, включая Кувейт, Иорданию и Катар. Иранский Корпус стражей исламской революции в ответ поджёг несколько крупных складов ракет и топливных резервуаров на авиабазе принца Хасана в Иордании. Стоит отметить, что масштаб взаимных ударов заметно расширился по сравнению с предыдущими эпизодами обмена атаками.

Ключевой неопределённостью для рынков остаётся статус самого пролива, и здесь стороны дают прямо противоположные версии событий. Иран заявил о закрытии водного пути, тогда как американские военные и морские власти настаивают, что судоходство по южному маршруту продолжается.

Реакция сырьевого и валютного рынков оказалась резкой и однозначной. Brent подскочила на 4 процента, превысив 79 долларов за баррель, на фоне противоречивых заявлений о статусе пролива, подпитывающих спекуляции о перебоях поставок. Доллар, традиционно выступающий предпочтительным убежищем во время ближневосточного конфликта, укрепился против всех остальных валют Большой десятки, поскольку рост нефти подстегнул ставки на повышение ставки ФРС для сдерживания инфляции. Это сделало менее привлекательными не приносящие дохода драгоценные металлы: золото потеряло 1,4 процента, опустившись примерно до 4060 долларов за унцию, а серебро рухнуло почти на 3 процента до около 58,10 доллара.

Казначейские облигации упали по всей кривой доходности, при этом доходность чувствительных к ставке двухлетних бумаг поднялась до максимума с февраля 2025 года.

Что касается технической картины S&P500, то основная задача покупателей на сегодня будет заключаться в преодолении ближайшего сопротивления $7544. Это поможет показать рост, а также откроет возможность к рывку на новый уровень $7574. Не менее приоритетной задачей быков будет и контроль над $7600, что укрепит позиции покупателей. В случае движения вниз на фоне снижения спроса аппетита к риску, покупатели просто обязаны заявить о себе в районе $7518. Пробой быстро столкнет торговый инструмент назад на $7494 и откроет дорогу к $7474.